編者按：本文來自@狐貍君raphael，過往在某VC打過雜，也在Google搬過磚，現(xiàn)就職于某管理咨詢公司，持續(xù)關(guān)注互聯(lián)網(wǎng)、金融和互聯(lián)網(wǎng)金融，歡迎關(guān)注微信號(hào)fantastic_fox。

前文點(diǎn)出了騰訊在金融領(lǐng)域的戰(zhàn)略思路，指出其涉足金融主要是為了兩點(diǎn)：自有產(chǎn)品服務(wù)的支付以及提高用戶粘性（“人無我有”及“人有我也要有”）。前不久微信支付推出全賠模式“你敢付，我敢賠”引起了廣泛關(guān)注，本系列將盤點(diǎn)騰訊包括微信支付在內(nèi)的金融產(chǎn)品，看看它們是如何反映騰訊的戰(zhàn)略思路的。

在《阿里小貸將何去何從》一文中我曾提及，基本的金融需求有投資、融資。其實(shí)還有一個(gè)我沒有提到的——支付。騰訊目前提供的金融產(chǎn)品也從這三個(gè)需求出發(fā)。

就先和各位說說熱點(diǎn)話題——騰訊的支付吧。

騰訊在支付領(lǐng)域主要的產(chǎn)品是財(cái)付通。最近媒體關(guān)注的微信支付其實(shí)也是建立在財(cái)付通的第三方支付牌照之上的。財(cái)付通的最大對(duì)手——支付寶在第三方在線支付領(lǐng)域壓倒性的市場份額其實(shí)大家都有目共睹，接近 50% 的市場份額主要依托的是淘寶驚人的交易量。要知道，2012 年淘寶和天貓的交易量加起來已超過了一萬億。但財(cái)付通亦借助游戲等 Q 幣充值業(yè)務(wù)望其項(xiàng)背。

其實(shí)財(cái)付通和QQ的產(chǎn)品服務(wù)是相輔相成的關(guān)系：若沒有財(cái)付通帶來便捷的支付，QQ 增值類產(chǎn)品服務(wù)及游戲業(yè)務(wù)等也無法迅速成長；同樣的，若沒有 QQ 傲人的產(chǎn)品，財(cái)付通也無法穩(wěn)居市場老二。

順應(yīng)“人有我也有”的思路，財(cái)付通的附加功能和支付寶沒有很大差別，從生活繳費(fèi)到彩票購買，應(yīng)有盡有。在此也不多說，我們直接跳到更貼近我們生活的微信支付吧。

在微信平臺(tái)上拓展而來的微信支付，雖與財(cái)付通共享支付牌照，但在移動(dòng)端卻有著與其他第三方支付很不一樣的玩法，真正地做到“人無我有”。

第三方在線支付的存在立足于市場——有交易才有支付的需求。支付寶主要立足于淘寶和天貓，財(cái)付通主要立足于 QQ 網(wǎng)購、易訊、拍拍網(wǎng)以及騰訊旗下的游戲及其他增值服務(wù)。那么，微信支付立足的市場在哪里呢？

由這一疑問出發(fā)，有不少人開始質(zhì)疑歸屬私密社交的微信沒有可以立足的大市場，支付會(huì)趨向碎片化。是的，私密社交并不適合大范圍的電商廣告。試想一下，當(dāng)朋友圈一刷新全都是大面積的廣告，如果是我的話連摔手機(jī)的沖動(dòng)都會(huì)有！

其實(shí)這種質(zhì)疑也無可厚非，但仔細(xì)研究微信支付的定位，我們會(huì)發(fā)現(xiàn)微信定位的市場其實(shí)沒有想象中那么小。

根據(jù)騰訊官網(wǎng)的介紹，微信支付主要有三個(gè)使用場景：微信公眾平臺(tái)的支付、APP支付、二維碼掃描支付。

微信公眾平臺(tái)中，有訂閱號(hào)以及服務(wù)號(hào)兩種。訂閱號(hào)雖然每天可以發(fā)一條信息但被折疊了，服務(wù)號(hào)雖一個(gè)月只可以發(fā)一條群發(fā)信息卻不被折疊。服務(wù)號(hào)更多的是強(qiáng)調(diào)互動(dòng)，比如招行信用卡的公眾帳號(hào)，用戶可以在目錄進(jìn)行查詢賬單、積分等操作。

部分訂閱類的自媒體公眾號(hào)，如“羅輯思維”和“改變自己”，開始在探索廣告之外的盈利方式——會(huì)員制。繳交會(huì)員費(fèi)便可獲得一定時(shí)期的會(huì)員身份，期間享受客制化的會(huì)員服務(wù)——如專屬一對(duì)一交流、每月贈(zèng)送推薦書籍等。但目前大部分操作仍通過微信外部支付渠道，如支付寶等來完成支付。

但據(jù)騰訊科技 9 月份報(bào)道，明星陳坤的公眾微信號(hào)實(shí)施了會(huì)員制，會(huì)員費(fèi)的繳交是通過微信支付完成。這是一次跨越性的嘗試。若用戶付費(fèi)成為該賬號(hào)會(huì)員，則可在賬號(hào)的會(huì)員討論區(qū)發(fā)言、看到陳坤的系列書籍、聽到私房音樂等。

目前微信公眾號(hào)已有數(shù)萬，雖很多長尾暫無收費(fèi)前景，但仍有很多草根大號(hào)如“鬼腳七”、“羅輯思維”等擁有海量粉絲。會(huì)員制的發(fā)展甚為可觀。

而據(jù)微信官方透露，此功能仍屬于試運(yùn)營期，之后亦會(huì)逐步開放給企業(yè)帳號(hào)。

企業(yè)帳號(hào)嘛，自然會(huì)想到往電商的方向拓展。但我覺得微信應(yīng)該不愿意看到作為私密社交的工具充斥著各種廣告，用戶的反感亦會(huì)招致用戶粘性的下降。微信電商的規(guī)模應(yīng)該會(huì)因此受限。

個(gè)人比較看好作為服務(wù)號(hào)的企業(yè)帳號(hào)。企業(yè)在提供服務(wù)的時(shí)候可以使用微信支付預(yù)付，簡化消費(fèi)的支付流程。比如，我關(guān)注了一個(gè)餐廳的微信公眾號(hào)，我通過微信公眾號(hào)訂好晚上的座位，順便點(diǎn)好餐并用微信支付付好了錢，晚上直接過去憑著微信回執(zhí)就可以饕餮一番。

這個(gè)消費(fèi)流程和日漸衰落的團(tuán)購模式類似，但側(cè)重點(diǎn)相當(dāng)不同：團(tuán)購是在增加營業(yè)額的動(dòng)機(jī)上順便簡化支付方式，微信支付更多的是在簡化支付方式的動(dòng)機(jī)上順便增加營業(yè)額。所以微信支付的費(fèi)率的選擇很重要：今年年初商戶刷卡手續(xù)費(fèi)率下調(diào)后，餐飲娛樂行業(yè)的刷卡費(fèi)率是 1.25%。也就是說你每在餐廳刷信用卡消費(fèi) 100 塊，餐廳就要付 1 塊 2 毛 5 手續(xù)費(fèi)給銀行和銀聯(lián)。如果微信支付的費(fèi)率高于這個(gè)費(fèi)率，除非微信能幫助它們引流，要不商戶可能會(huì)不樂意。但若大量使用微信引流，則有可能讓微信這個(gè)私密社交工具變得不那么純粹。相信這也不是微信愿意看到的。

接著我們可以看看APP支付，目前主要有騰訊自有的兩個(gè)產(chǎn)品——表情商店以及微信游戲。

雖然 iPhone 版本的表情商店仍要通過 App Store 來支付購買，但 Android 版本已可使用微信支付了。擁有 2.3 億用戶的 Line 在今年 7 月份靠賣表情一個(gè)月就賺了 10 億日元（6000 萬人民幣），微信 6 億的用戶能達(dá)到怎樣的數(shù)量級(jí)真令人拭目以待。

微信游戲如《天天連萌》內(nèi)置的付費(fèi)道具也可以使用微信支付進(jìn)行購買。此外，理論上使用微信 API 登錄的第三方 APP 也可以使用微信支付來購買內(nèi)置付費(fèi)項(xiàng)目，雖目前微信仍沒有開放，但這將是微信支付未來增長的潛力之一。

至于二維碼支付，實(shí)際是在叫板支付寶錢包的二維碼支付以及當(dāng)面付（聲波支付）功能。北京和上海的讀者可能已經(jīng)用過支付寶錢包的聲波支付在自動(dòng)販賣機(jī)買過飲料，甚至在北京乘過地鐵。就在銀聯(lián)手機(jī)錢包等 NFC 服務(wù)商誠惶誠恐之際，微信支付也冒出來了。

據(jù)媒體報(bào)道，9 月份微信支付聯(lián)手友寶在線在北京地鐵站擺放 300 臺(tái)自動(dòng)販賣機(jī)，購買者可以通過微信支付掃描二維碼完成購買。（而且在活動(dòng)促銷期，前兩瓶飲料可優(yōu)惠）

而我在 9 月份的時(shí)候也發(fā)現(xiàn)了上海的 24 個(gè)地鐵站里，高朋團(tuán)購聯(lián)合光明推出團(tuán)購活動(dòng)，1 元便可在自動(dòng)販賣機(jī)購買原價(jià) 3 塊多的糙米漿，且僅能使用微信掃描二維碼進(jìn)行支付。（作為屌絲的我自然買了很多份屯著?。┻@些舉措都引起了支付寶的不安，除了在媒體上和微信支付針鋒相對(duì)之余，支付寶亦在加快其在移動(dòng)端的步伐。

當(dāng)然除了上述三種支付場景外，微信支付也在慢慢挖掘其他功能，比如昨天剛發(fā)布的最新版本，用戶可以在“我的銀行卡”中直接充值話費(fèi)。

在支付領(lǐng)域，騰訊徹底貫徹了自己的金融思路。在移動(dòng)端的屢屢創(chuàng)新，微信支付勢必將誕生很多有趣的新玩法。而騰訊并沒有冷落作為大哥的財(cái)付通——騰訊正打算給財(cái)付通附加更多的理財(cái)功能，以滿足用戶的投資需求。